Научный журнал

Фундаментальные исследования

ISSN 1812-7339

"Перечень" ВАК

ИФ РИНЦ = 1,674

• Авторы
• Резюме
• Файлы
• Ключевые слова
• Литература

Месяц М.А. 1

---

1 Кемеровский институт (филиал) Российского экономического университета им. Г.В. Плеханова

Настоящая статья посвящена исследованию особенностей, связанных с залогом объектов интеллектуальной собственности (ОИС) в зарубежной и отечественной практике. В представленной работе исследована современная схема получения банковского кредита, финансирования под залог патентуемых ОИС. Автор даёт характеристику особенностей регистрации залоговых обеспечений для получения денежных кредитов в отдельных странах Европы. Опыт стран ЕС показывает, что в качестве залога для получения денежных кредитов могут использоваться товарные знаки, патенты на ОИС, а также заявления об их регистрации. В России опыт залоговых операций под ОИС невелик. Данный вариант банковского кредитования находится на начальной стадии развития. Основным сдерживающим фактором является сложность оценки стоимости закладываемых ОИС как нематериальных активов. Однако с учетом мировой и отечественной практики данное направление для российского рынка автором оценивается как перспективное.

Статья в формате PDF

0 KB

залог

кредит

кредитование

объекты интеллектуальной собственности (ОИС)

патент

товарный знак

государственно-частное партнёрство (ГЧП)

1. Гоосен Е.В. Перспективы развития ГЧП-проектов в сфере ТЭК России: оценка и текущее состояние // Фундаментальные исследования. – 2016. – № 11–2. – С. 362–366.

2. Никитенко С.М. Общее состояние и тенденции развития совместных проектов бизнеса и науки в сфере производственных отраслей экономики ресурсодобывающего региона // Фундаментальные исследования. – 2016. – № 11–1. – С. 196–199.

3. Никитенко С.М., Гоосен Е.В., Клишин В.И Опыт взаимодействия учреждений академической науки с бизнесом на принципах ГЧП (на примере Института угля СО РАН, г. Кемерово) // Инновации. – 2013. – № 9 (179). – С. 9–19.

4. Отчет о деятельности Роспатента за 2015 год. – Режим доступа: http://www.rupto.ru/about/reports/2015 (дата обращения: 08.02.2017).

5. Рузакова О. Договор залога исключительных прав. – Режим доступа: http://superpressa.ru/index.php Itemid=82&id=105&option=com_content&task=view (дата обращения: 20.02.2017).

6. Хотинская А.В. Нематериальные активы как маркетинговый ресурс компании. – Режим доступа: http://elibrary.ru/download/elibrary_13288643_66954171.pdf.

7. Anatomy of Growth. Top Growing Brands. 2016. – Available at: http://interbrand.com/best-brands/best-global-brands/2016/.

8. Code de la propriete intellectuelle (version consolidee au 23 fevrier 2015). – Available at: http://www.wipo.int/wipolex/ru/text.jsp file_id=363403 (accessed: 29.01.2017).

9. Dutch Civil Code, Book 3. – Available at: http://www.dutchcivillaw.com (accessed: 08.02.2017).

10. Livio Esposizione. IP rights and loan financing: European perspective. – Available at: http://techlaw.org/wp-content/uploads/2011/05/110426_IP-rights-and-loan-financing_1.pdf x13654 (accessed: 29.01.2017).

11. Loans & Secured Financing 2016 / Contributing editor George E Zobitz Cravath, Swaine & Moore LLP. – London: Law Business Research Ltd, 2016. – 120 р.

12. Marshall J., Caldwell R., Cain B. Taking security over patents. – Available at: https://united-kingdom.taylorwessing.com/synapse/march14.html (accessed: 29.01.2017).

13. Nikitenko S.M., Goosen E.V., Sablin K.S. Perspectives оf Соmprehensive Mineral Exploitation Based оn The Principles оf Public-Private Partnership // IOP Conference Series: Earth and Environmental Science. «International Scientific and Research Conference on Knowledge-Based Technologies in Development and Utilization of Mineral Resources», 2016. Р. 012001.45.

В современных условиях интеллектуальная собственность является важнейшим активом компании, определяющим ее конкурентоспособность на рынке. Рост стоимости объектов интеллектуальной собственности может значительно увеличить капитализацию и кредитный рейтинг, обеспечить доступ к новым источникам финансирования, создать условия для новых направлений сотрудничества частного и государственного секторов экономики, в том числе государственно-частного партнерства в сфере инноваций [13]. Сегодня в развитых странах разработано немало механизмов эффективного управления интеллектуальной собственностью. К ним относятся использование ОИС в собственной финансово-хозяйственной деятельности, продажа прав на ОИС, залоговые операции, в том числе кредитование под залог прав интеллектуальной собственности. Несмотря на то, что залоговые механизмы управления интеллектуальной собственностью появились сравнительно недавно, именно они обеспечили значительный рост инвестиций в объекты интеллектуальной собственности во всем мире. Россия пока отстает от других стран и по уровню развития рынка финансовых транзакций с объектами интеллектуальной собственности, и по объему залоговых сделок. В этих условиях изучение опыта зарубежных стран в данной области представляется крайне актуальным.

Цель настоящей статьи – исследовать зарубежный опыт кредитования под залог прав на ОИС и оценить возможности использования этого опыта в России.

Согласно Энциклопедии юриста, интеллектуальная собственность (ИС) – это исключительное право гражданина или юридического лица на результаты интеллектуальной деятельности и приравненные к ним средства индивидуализации юридического лица, продукции, выполняемых работ или услуг (фирменное наименование, товарный знак, знак обслуживания). Главной целью коммерческого использования ОИС является получение прибыли. Объектом сделок являются не сами объекты, а права собственности на данные объекты, включая патенты и патентные заявки. Именно они являются активами, которые используют в качестве обеспечения по кредитам или иным кредитным договорам. Правами на интеллектуальную собственность в целях кредитования под залог ИС являются формальные права на интеллектуальную собственность (патенты и товарные знаки, которые являются объектами официальной системы регистрации) и неформальные (авторское право). Формальные права на интеллектуальную собственность дают защиту монополии и, как правило, они не существуют так долго, как некоторые неформальные права интеллектуальной собственности. В случае с зарегистрированными товарными знаками права могут быть использованы на неопределенный срок при условии, что права на ИС продолжают использоваться [3].

Подобные активы особенно ценны для бизнеса, занимающегося научными исследованиями и коммерциализацией результатов, в такой ситуации патентный портфель по стоимости может во много раз превышать стоимость иного имущества компании и выступать в качестве самого ценного актива. На сегодняшний день в развитых странах на долю инвестиций в ОИС приходится более 15 % ВВП и почти половина всех инвестиций в основной капитал. Стремительно растет доля инвестиций в ОИС в крупнейших международных корпорациях [1]. Так, если в начале 80-х гг. ХХ века в структуре стоимости американских компаний на долю нематериальных активов приходилось не более 40 %, то в начале ХХI века их доля превысила 70 %. При этом 30–40 % имущества нематериального характера не было идентифицировано и отражено в балансах корпораций. Это позволяет говорить о том, что реально доля нематериальных активов может быть еще выше. Аналогичная картина характерна для западноевропейских корпораций [6]. По данным консалтинговой компании Interbrand, материальные и нематериальные активы известных компаний мира соотносятся следующим образом: British Petroleum – 30:70, компании IBM – 17:83, Coca-Cola – 4:96. Для сравнения, в России объем инвестиций в объекты интеллектуальной собственности до сих пор не превышает 1 % [7].

Важно отметить, что залоговые операции с использованием прав на ОИС, наряду с преимуществами, несут в себе потенциальные высокие риски для участвующих сторон. Для их снижения страны разрабатывают специальное законодательство, регулирующее сделки с правами ОИС, компании и банки используют такие механизмы защиты, как предварительная оценка рыночной стоимости ОИС, определение оптимального способа расчета амортизационных начислений и сроков амортизации, переоценка стоимости, использование ОИС в качестве залога в сочетании с иными активами предприятия, предварительный экспертный анализ экономической эффективности использования ОИС и т.д.

Кроме того, во многих странах предусмотрена возможность регистрации сделок с объектами промышленной собственности в государственном реестре, которая гарантирует права участвующих в сделке сторон. Кодексом интеллектуальной собственности Франции определены нормы, касающиеся залога права в отношении пользования программным обеспечением. Статьей L 132–34 данного Кодекса предусмотрена обязательная регистрация залога в специальном реестре Национального института промышленной собственности (INPI) [8; 9; 10; 12]. «В Австрии, США предметом залога являются не исключительные права, а сам патент как движимое имущество. Залоговая сделка должна быть зарегистрирована в Патентном бюро» [5].

В случае залога формальных прав на интеллектуальную собственность в странах Евросоюза исходят из следующих моментов:

- государственные реестры используют систему приоритетов, предоставляющую первому заявителю приоритетное залоговое право на формальные права на интеллектуальную собственность;

- установленные нормы для создания залога на формальные права интеллектуальной собственности регулируются законодательством страны, в которой залоговое право должно вступить в силу;

- формальные права на интеллектуальную собственность принадлежат компании-заемщику, которая по-прежнему несет ответственность за сохранение в силе формальных прав на интеллектуальную собственность;

- установленные нормы для осуществления / создания залога на формальные права на интеллектуальную собственность сопоставимы с теми, что традиционно предусмотрены для недвижимого имущества [10].

Страновые особенности правового регулирования и регистрации залоговых обеспечений в некоторых странах ЕС приведены в табл. 1.

Кроме особенностей регистрации залоговых обеспечений, представленных в табл. 1, в Великобритании существуют дополнительные требования к регистрации. Например, когда залогодателем является британская компания, залоговое право должно быть зарегистрировано в Регистрационной палате (Companies House) в течение 21 дня с момента создания залога. Согласно разделу 860 (7) (I) Закона о Компаниях 2006 г., залоговое обеспечение любой интеллектуальной собственности должно быть зарегистрировано. Процесс регистрации залогового права в Регистрационной палате включает в себя представление установленной формы вместе с заверенной копией залогового документа в Регистрационную палату, что может быть сделано онлайн через портал Регистрационной палаты. Стоимость регистрации в Регистрационной палате незначительна, регистрационный взнос составляет 13 фунтов за каждую регистрацию. При отсутствии регистрации в Регистрационной палате в течение предельного 21-дневного срока залог является недействительным и не имеющим законной силы в отношении ликвидатора или администратора или любого кредитора залогодателя, что потенциально влечет к немедленному возврату залоговых сумм. Что касается договоров с залогодателями из других стран или патентов, не являющимися британскими, необходимо соблюдать требования по оформлению залогового обеспечения этих стран [12].

В свою очередь, практика Нидерландов показывает, что регистрация договора залога в соответствующем реестре ИС не всегда является необходимой для действительного создания залога по правам ИС (это зависит от права на ИС) [11].

В Великобритании специалисты выделяют два основных способа выдачи финансового обеспечения под патенты в соответствии с английским правом (табл. 2).

В соответствии с залоговой практикой Великобритании залогодателю требуется тщательно продумать, оценить последствия вступления в залоговое соглашение и внимательно изучить его условия. Залогодержатель имеет право продать патенты в случае невыполнения залогодателем своих обязательств. Если залогодержатель получает в залог не только патенты, но и другие бизнес-активы, он имеет право назначать уполномоченного администратора для управления бизнесом залогодателя, нарушившего обязательства. Залогодержатель будет иметь право назначить преемника на патенты, которые являются залогом. Назначение преемника представляет собой процедуру, которая позволяет залогодержателю продать патенты или собирать доходы, полученные от патентов в целях погашения обеспеченного долга залогодателя. Залогодержатель должен иметь гарантию, что ценность заложенных патентов сохраняется. В договоре он может возложить обязательства на залогодателя по соблюдению такой гарантии. Залогодателю рекомендуется зарезервировать за собой право разрешать патенту истечь либо отказаться от патента или заявки на патент, которые он считает более не полезными [12].

В большинстве случаев залогодателю нужна свобода, чтобы продолжать использовать портфель патентов в рамках своего бизнеса. В этой связи должна быть гарантия, что любой залоговый документ не запрещает ему свободно делать это любым образом. Следует подчеркнуть, что существует общность интересов между залогодателем и залогодержателем, поскольку залогодержатель заинтересован в том, чтобы бизнес залогодателя получал доход для погашения долга. При этом залогодатель должен понимать, что любому будущему владельцу лицензии почти наверняка станет известно о залоге над патентами (из проверки соответствующих реестров или вследствие поиска стандартных гарантий в отношении названий залогодателя и прав на лицензии, свободных от обременения). Залогодатель должен договориться об условиях с залогодержателем так, чтобы было ясно, что интерес любого будущего лицензиата не будет подвергнут риску со стороны залогодержателя, который может реализовать свое право на продажу патентов в случае невыполнения обязательств по кредиту. В таких случаях в качестве компенсации залогодатель может предложить залогодержателю доступ к доходам, полученным от лицензии, либо договориться выплачивать их непосредственно залогодержателю или предоставляя залогодержателю в залог сам поток доходов [12].

Упоминаются следующие принципы ЕС в отношении залогового обеспечения прав на интеллектуальную собственность. Система товарных знаков в ЕС («ТЗЕС») существует совместно с соответствующими внутренними системами каждой из стран ЕС. Система TЗЕС является действительной и подлежит исполнению во всех странах Европейского союза (и любых новых государствах-членах). Регистрация товарных знаков в Ведомстве по Согласованию на Внутреннем Рынке («ВСВР»), базирующемся в Аликанте (Испания), позволяет кредиторам иметь дело с: единым административным центром проверки; одной процедурой подачи документов; приоритетным режимом, действующим во всех государствах-членах.

Действие системы TЗЕС регулируется положениями Регламента Совета ЕС № 207/2009 («Положение EC 2009»). Статья 19 Положения ЕС от 2009 г. предусматривает залоговое обеспечение под ТЗЕС:

1) ТЗЕС могут, независимо от предприятия, выступать в качестве залога или быть предметом вещных прав;

2) по требованию одной из сторон, залоговые ТЗЕС или вещные права на них должны быть внесены в реестр TЗЕС («Register») и опубликованы в Бюллетене TЗЕС («Bulletin»).

В рамках Европейской патентной системы, предусматривающей процедуру выдачи Европейского Патента («ЕП»), находящуюся в ведении Европейского патентного ведомства («ЕПВ») с головным офисом в Мюнхене (Германия) и действующую на основе международных правил, установленных в Мюнхене в 1973 г. (Европейская патентная конвенция; в поздней редакции 14-го издания от 2010 г. – «Мюнхенская ЕП Конвенция»). В соответствии с положением о ЕП, европейские патенты могут выдаваться в качестве залогового обеспечения (ст. 71 Европейской патентной конвенция) и соответствующее обеспечение должно быть зарегистрировано Европейским патентным ведомством. Национальные законы применяются в отношении действия и действительности залоговых обеспечений, включая правила в отношении права третьей стороне на местном уровне (ст. 74 Европейской патентной конвенции) [10].

В России опыт залоговых операций под ОИС невелик. Данный вариант банковского кредитования в стране стал применяться только с 2009 года и находится на начальной стадии развития (табл. 3). Заключение любых договоров (в том числе залога), связанных с распоряжением исключительным правом на патентуемые объекты интеллектуальной собственности и товарные знаки, в России подлежит регистрации в Роспатенте [4].

Основным сдерживающим фактором в вопросе распространения практики банковского кредитования под залог ОИС является сложность оценки стоимости закладываемых объектов как нематериальных активов [2]. С позиции автора, имеющийся российский опыт с использованием ОИС в качестве залога при получении кредита и применение опыта европейских стран сегодня может служить прочным фундаментом для активизации кредитования на рынке банковских услуг, а залог прав на ОИС может стать перспективным инструментом развития компаний, активно занимающихся внедрением результатов интеллектуальной деятельности.

Библиографическая ссылка