Научный журнал

Фундаментальные исследования

ISSN 1812-7339

"Перечень" ВАК

ИФ РИНЦ = 1,674

В кажущейся, на первый взгляд, сложности лизинговой сделки на самом деле заложена предельная простота и ясность взаимоотношений всех ее участников. Здесь каждый занимается своим делом: лизингополучатель с максимальной отдачей эксплуатирует поставленное оборудование и тем самым обеспечивает стабильность (экономическую и социальную) собственного предприятия. Поставщик оборудования обеспечивает комплексность поставки и гарантийное обслуживание, финансовое учреждение следит за выполнением кредитного договора, страховая компания  оценивает риски сделки и отслеживает момент наступления страхового случая, а лизингодатель следит за правильностью использования лизингового оборудования и исправностью поступления лизинговых платежей. Именно на последнем замыкаются все нити сделки. В результате лизингополучатель с его ограниченными свободными финансовыми ресурсами не утруждает себя поиском кредита в банке, относит приобретаемое оборудование на себестоимость продукции и по расчетам специалистов, подтвержденным практикой, экономит 15-20% от стоимости оборудования. Банк или кредитное учреждение получает гарантию возврата кредита и процентов по нему в виде реально существующего и исправно работающего оборудования. Лизинговая компания как координатор интересов всех сторон сделки за свои хлопоты получает вознаграждение от лизингополучателя [2].

Среди недостатков лизинга можно выделить следующие:

• при финансовом лизинге научно-технический прогресс делает изделия устаревшими еще в период арендных платежей до прекращения контракта;
• стоимость лизинга больше, чем стоимость ссуды;
• сельхозпроизводитель не выигрывает на повышении остаточной стоимости оборудования, в частности из-за инфляции.

Следует отметить, что лизинг сельскохозяйственной техники с использованием бюджетных средств – важная форма государственной поддержки агропромышленного комплекса. Его положительные стороны в следующем:

• лизинг техники, передаваемой сельхозтоваропроизводителям в долгосрочную аренду за счет бюджетных средств, является беспроцентным;
• передаваемая по лизингу техника и оборудование не облагаются налогом на имущество, так как до полного выкупа они принадлежат государству;
• правительством предоставляются льготы по платежам крестьянским (фермерским) хозяйствам и машинно-технологическим станциям;
• остаются неизменными на весь период аренды независимо от уровня инфляции цены на технику и оборудование, передаваемое в лизинг.

В настоящее время в Российской Федерации основным лизингодателем, поставляющим технику и оборудование для сельхозтоваропроизводителей, является ОАО «Росагролизинг», объединяющее 119 лизинговых центров во всех регионах страны. Кроме того, в лизинговой деятельности также участвуют подразделения областных агроснабов на условиях сублизинга. Лизингодатель ОАО «Росагролизинг» имеет ежегодное государственное финансирование [1, 4].

Остановимся на исследовании конкретных вариантов лизинговой деятельности сельскохозяйственных предприятий.

По методу начисления лизинговых платежей стороны могут выбрать:

• метод «с фиксированной общей суммой», когда общая сумма платежей начисляется равными долями в течение всего срока договора в соответствии с согласованной сторонами периодичностью;
• метод «с авансом», когда лизингополучатель при заключении договора выплачивает лизингодателю аванс в согласованном сторонами размере, а остальная часть общей суммы лизинговых платежей (за минусом аванса) начисляется и уплачивается в течение срока действия договора, как и при начислении платежей с фиксированной общей суммой;
• метод «минимальных платежей», когда в общую сумму платежей включаются: сумма амортизации лизингового имущества за весь срок действия договора, плата за использованные лизингодателем заемные средства, комиссионное вознаграждение и плата за дополнительные услуги лизингодателя, предусмотренные договором, а также стоимость выкупаемого лизингового имущества, если выкуп предусмотрен договором.

В договоре лизинга стороны устанавливают периодичность выплат (ежегодно, ежеквартально, ежемесячно, еженедельно), а также сроки внесения платы по числам месяца.

По соглашению сторон взносы могут осуществляться равными долями, в уменьшающихся или увеличивающихся размерах.

Рассмотрим величину платежей лизингополучателем по федеральному лизингу на примере трактора ХТЗ-150К-09 отпускной стоимостью завода-изготовителя 1520000 рублей. Приобретая технику, лизингополучатель («Росагролизинг») оформляет ее в собственность и оплачивает транспортный налог в размере 1216 руб. (0,08%) и страховку в ОСАГО 6080 руб. (0,4%). Стоимость регистрации техники 415,65 руб. При сроке лизинга 7 лет дополнительные затраты к стоимости трактора без НДС составят: транспортный налог – 0,56% (0,08 х 7); страхование на период лизинга – 2,8% (0,4 х 7); вознаграждение ОАО «Росагролизинг» - 1,5%; использование средств уставного капитала – 2,0%.

Приведенные начисления основаны на утвержденных  ОАО «Росагролизинг» условиях заключения договоров финансовой аренды (лизинга), в соответствии с которыми устанавливаются экономические параметры сделок в пределах следующих нормативов:

1. Размер вознаграждения ОАО «Росагролизинг» - не более 1,5% в год от остаточной стоимости предмета лизинга;
2. Размер вознаграждения сублизингодателя – не более 1,5% в год от остаточной стоимости предмета лизинга;
3. Величина дохода от инвестированных в уставной капитал средств федерального бюджета – 2,0% годовых;
4. Снабженческо-сбытовая наценка сублизинговой компании – 4% (от стоимости объектов лизинга без НДС и транспортных расходов).

В итоге удорожание техники за период лизинга произошло на 6,86% и стоимость трактора, поступающего в ОГУП «Курскагропромлизинг», составляет  не  1520000 руб., а с учетом указанных расходов и начислений – 1605503 руб. Сублизингодатель под гарантии областного бюджета передает технику лизингополучателю на период от 5 до 7 лет.

Расчет за технику, полученную от сублизингодателя, показывает, что погашение стоимости предмета лизинга идет равными долями ежегодно (Табл.). К этой сумме в первый год добавляется снабженческо-сбытовая наценка и ежегодное вознаграждение. Налог начисляется на общую сумму платежа согласно методическим рекомендациям, разработанным Министерством экономики РФ для расчетов лизинговых платежей.

Общая сумма по рассматриваемому объекту лизинга составляет за весь период 1708832 рубля, что на 12,4% больше, чем при приобретении техники у завода - изготовителя или его дилера. Учитывая, что в дополнительную стоимость входят налог на имущество и страховые платежи, которые сельхозпроизводителю пришлось бы платить за самостоятельно приобретенную технику в собственность, можно утверждать, что предложенная программа кредитования под залог приобретаемой техники в ОАО «Российский сельскохозяйственный банк» более привлекательна.

Таблица 1. Расчет сублизинговых платежей по договору финансового лизинга трактора ХТЗ-150К-09

Как отмечалось ранее, финансовый лизинг предусматривает использование заемных средств банков, что повлечет за собой дополнительное погашение кредита и процентов по нему. В итоге лизинговая техника будет дороже как минимум на 30-32%, а это непозволительно в условиях неплатежеспособности сельхозтоваропроизводителей. На вопрос, нужен ли сельхозпроизводителю лизинг, дадим оценку работы ОГУП «Курскагпропромлизинг», уставной капитал которой составляет 60 млн.руб., а учредителем является комитет по управлению имуществом Курской области. За время работы компания с января 2002 г. по декабрь 2005 г. заключила 438 договоров лизинга на сельскохозяйственную технику общей стоимостью 1470,3 млн. руб. ОГУП «Курскагропромлизинг» взаимодействует с сельхозтоваропроизводителями и фермерскими хозяйствами в 28 районах области. В период деятельности компанией было закуплено по федеральному лизингу сельскохозяйственной техники и оборудования на общую сумму 1300 млн. руб., приобретено и отпущено хозяйствами области для проведения полевых работ и уборки урожая горюче-смазочных материалов 10 тыс.тонн на 132,4 млн. руб., минеральных удобрений - 8 тыс.тонн на 48 млн.руб., семян – 500 тонн на 1,5 млн.руб., запасных  частей  на  2  млн. руб., оказано услуг по заготовке кормов на сумму 15   млн.  руб.,   услуг   по   автоперевозкам  различных  грузов  на  сумму  –  3 млн.руб.

По федеральному и областному лизингу было поставлено 569 ед. сельскохозяйственной техники.

Динамика роста поставки техники по федеральному лизингу характеризуется следующим образом:

-2002 г.     - 41 ед.  на сумму – 72,7 млн.руб.

-2003 г.    -181 ед.     на сумму – 290,9 млн.руб.      в 4 раза по сумме (к 2002 г.)

-2004 г.    -233 ед.     на сумму – 498,8 млн.руб.   в 6,8 раза по сумме (к 2002 г.)

-2005 г.    -124 ед.     на сумму – 554,5 млн.руб.   в 7,6 раза по сумме (к 2002 г.)

Приоритетным направлением работы компании в текущем году остается полное и своевременное удовлетворение сельхозтоваропроизводителей области в своевременной энергонасыщенной технике.

В связи с этим Областной Думой в Законе Курской области «Об областном бюджете на 2006 г.» предусмотрено предоставление Государственных гарантий для ОАО «Росагролизинг» под поставку новой техники на сумму 325 млн. руб.

В соответствии с заявками хозяйств планируется получить к поставке в 2006 году по федеральному лизингу более 300 ед. сельскохозяйственной техники и оборудования на сумму более 600 млн. руб., в том числе:

зерноуборочные комбайны – 70 ед.

кормоуборочные комбайны – 5 ед.

тракторы – 100 ед.

посевные и почвообрабатывающие агрегаты – 30 ед.

Из этого можно сделать вывод, что хозяйства, не имея собственных средств для инвестиций в основной капитал, прибегают к услугам лизинга.

Для ускоренного развития лизинговой деятельности необходимо освободить лизинговые операции от налога на добавленную стоимость, а компании, ее осуществляющие, - от налога на прибыль, получаемую от операций финансового лизинга. Для снижения морального старения техники, поступающей по лизингу, следует вести ускоренную амортизацию инновационного оборудования при любом режиме его финансирования.

Для привлекательности лизинговой деятельности и ее расширения за счет заемных средств банков следует освободить банки от налога на прибыль.

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ:

1. Белый, Ю. Развивать отношения лизинга [Текст]/ Ю.Белый // АПК: Экономика, управление.- 2000.- №10.- С. 57.
2. Лукашев, Н. Ценовые отношения в системе лизинга на сельскохозяйственную технику [Текст]/ Д.Львов, В.Дементьев // Вопросы экономики.- 1993.- №9.- С. 4-13.
3. Нечитайлов, С. Роль лизинга в производстве и использовании техники [Текст]/ С. Нечитайлов // АПК: Экономика, управление.- 2001.- №9.- С. 43.
4. Пигорева, И.И. Экономическая эффективность использования основного капитала в растениеводстве (на примере Курской области) [Текст]/ И.И.Пигорева: автореф. дис…канд.э. наук.- Курск, 2006.- 19с.
5. Синько, В. Лизинг – средство подъема производства [Текст]/ В. Синько, Е.Черноусов // Экономист.- 1999.- №5.- С. 48-55.